【投资界日报】证监会抽查风暴 IPO暂停237家PE被套30亿

　　【投资界学堂】

　　11、如何有效管理现金流

　　预测现金流

　　认真对行年度和季度现金流预测。如果公司业务不稳定，甚至应采取周预测。准确的现金流预测可以及时发现问题，防患于未然。

　　这里必须明确一点--现金流预测不是模糊猜测，而是基于数据之上有根据的评估，包括客户付款情况、未来费用评估、供应商付款期限。此外，应考虑诸如资本改善、贷款本金和利息等费用，还应将季节性销售波动带来的影响也计算在内。

　　改善应收账款回收

　　如果是一手交钱一手交货，那么永远不会有现金流的问题。遗憾的是，实际情况往往并非如此。但是，可以通过加强应收账款管理改善现金流。关键在于加快资金流动速度、原材料转化为产品、存货转化为应收帐款及应收帐款转化为现金的速度。

　　加强应付账款管理

　　销售额快速增长常常会掩盖很多问题。如果管理一家增长期公司，应非常注意费用开支情况。不要仅仅满足于销售额的增加，因为随时都可能出现费用增长速度快过销售额增长的问题。认真审视各项费用，找出可以削减和控制费用的环节。